Tendencias y Factores Detrás de los Movimientos de BTC y ETH en el Último Mes | Caso de Uso de Powerdrill Bloom

Introducción

He seguido el mercado cripto durante años, pero comprender los movimientos de precios de Bitcoin (BTC) y Ethereum (ETH) siempre ha sido un gran reto. La información está dispersa entre gráficos, datos on-chain, titulares de noticias y reportes macroeconómicos. Tratar de unir todo manualmente se sentía como perseguir sombras.

Eso cambió cuando empecé a usar Powerdrill Bloom. En lugar de ahogarme en hojas de cálculo y decenas de pestañas, cargué mis datos en Bloom y dejé que su análisis exploratorio impulsado por IA resaltara las tendencias más relevantes. Durante el último mes lo utilicé para seguir BTC y ETH, y me ayudó a descubrir no solo qué se movió, sino también por qué.

Configuración del análisis

Antes de Bloom, tenía que pasar por el tedioso proceso de buscar datasets en distintas fuentes —historiales de precios, volúmenes de negociación, informes macroeconómicos— y luego limpiarlos y darles formato solo para poder empezar. Las herramientas BI tradicionales complicaban aún más las cosas: tableros interminables, filtros complejos y horas de gráficos manuales antes de poder responder una simple pregunta.

Con Bloom finalmente eliminé ese trabajo previo. Pude entrar directamente en el análisis exploratorio preguntando en lenguaje natural: sobre las variaciones diarias del precio de BTC, los volúmenes de trading y el impacto de los datos de inflación o las actualizaciones de la Fed. Para Ethereum, pregunté sobre la actividad de red y los patrones de comisiones de gas. En lugar de interminable preparación, Bloom respondió al instante con explicaciones claras y visualizaciones que me ayudaron a comprender la visión global del mercado.

Descubriendo y Explorando las Tendencias de BTC y ETH

Usar Powerdrill Bloom es increíblemente sencillo.

El objetivo era claro: comprender los movimientos del mercado cripto en el último mes, tanto en cifras como en contexto.

Basta con seleccionar “Iniciar desde un tema”, elegir o introducir el tema que más te interese y hacer clic en “Iniciar investigación”.

En este ejemplo, usamos el segundo tema de muestra:

Analizar las tendencias y razones detrás de los movimientos de BTC y ETH en el último mes.

Y luego… simplemente tomar un café mientras Bloom explora, analiza y organiza los datos por ti.

En este caso:

Enfoque de Análisis Fundamental: Examinar los principales eventos de mercado, noticias regulatorias y factores macroeconómicos que afectan los precios de las criptomonedas.

Y luego… simplemente tomar un café mientras Bloom explora, analiza y organiza los datos por ti.

Resultados del análisis:

Impacto de los Flujos Institucionales

Relación de flujos: Los ETF de Ethereum recibieron 4.000 millones USD en entradas, mientras que los de Bitcoin sufrieron 751 millones USD en salidas, otorgando a ETH una ventaja de 5,3:1. Esto impulsó una ganancia del 25% en ETH en 30 días frente a la caída del 6% en BTC, la primera vez que los flujos institucionales favorecen a ETH a esta escala desde el lanzamiento de los ETF.

Crecimiento de ballenas: En agosto de 2025, surgieron 48 nuevas direcciones de ballenas con más de 10.000 ETH, frente a 13 nuevas direcciones de BTC. Este ratio de 3,7:1 refleja cómo los gestores institucionales ven a ETH como un activo a largo plazo superior gracias a su staking con rendimientos del 4-6% anual, en contraste con BTC que solo actúa como reserva de valor sin generar ingresos.

Correlación base: BTC y ETH mantuvieron una fuerte correlación de 0,89 en 2025, aunque los flujos de agosto introdujeron desviaciones temporales. Los ETF han añadido una nueva dinámica que en ciertos momentos desacopla sus precios.

Patrones de Divergencia Técnica

Divergencia de RSI: Ambos activos rondaban un RSI de 70 a finales de agosto, pero el RSI de BTC cayó a 35 tras ventas de ballenas. ETH mostró mayor resiliencia técnica al mantener estabilidad en sus niveles de soporte.

Reversión de flujos ETF: Los ETF de ETH alcanzaron 12.100 millones USD en AUM, mientras que los de BTC registraron 1.100 millones USD en salidas, marcando la mayor rotación de capital en la historia cripto.

Rendimiento por staking: El staking de ETH llegó al 29,4% con rendimientos de 3-5%, generando ingresos sostenibles que BTC no ofrece y fortaleciendo su resistencia en correcciones de mercado.

Análisis de Correlación entre Volumen y Volatilidad

Impacto del volumen en DEX: ETH alcanzó un récord de 139.630 millones USD en volumen DEX en agosto de 2025, reduciendo la correlación con BTC del rango histórico 0,7-0,8 a aproximadamente 0,3-0,5 durante picos de actividad.

Magnitud de liquidaciones: Ese mismo mes se produjeron liquidaciones forzadas por 900 millones USD, con 126 millones en posiciones BTC, el mayor evento mensual desde 2022. Esto elevó la correlación a 0,88 de forma temporal, demostrando que los eventos extremos aún sincronizan ambos mercados.

Cuota de mercado de DEX: Los DEX representan ya el 29% del volumen spot total, un cambio estructural respecto a los CEX. ETH se beneficia de esta transición gracias a sus ventajas nativas en DEX, mientras que BTC sigue más ligado a CEX, lo que explica la caída de las correlaciones base del 0,7-0,8 histórico al rango actual de 0,3-0,5.

Conclusión

Lo que he compartido aquí es solo una primera capa de exploración: una mirada inicial a cómo se han movido BTC y ETH y por qué. Aún queda mucho más por descubrir.

En Bloom puedes hacer clic en “Ask more” en el nodo principal para profundizar con preguntas específicas, o en “Dig deeper” en un nodo concreto para desglosar los impulsores (volumen, gas, staking, noticias macro) o ampliar el periodo de análisis.

Encadenar varios Ask more, combinarlo con Dig deeper y cambiar de perspectiva te permitirá revelar nuevas conexiones y tendencias. Y si quieres ir más allá, lánzate a Bloom y explora tus propios ángulos.